Raydium - Chi tiết sàn giao dịch tiền điện tử

Đô la USD - USD

Raydium là nhà tạo lập thị trường tự động và giao thức hạ tầng thanh khoản hàng đầu của Solana, ra mắt vào tháng 2 năm 2021 bởi một đội ngũ ẩn danh. Là AMM đầu tiên trên Solana tích hợp trực tiếp với OpenBook (trước đây là Serum), sổ lệnh giới hạn trung tâm (CLOB) của Solana, Raydium đã tiên phong một mô hình lai trong đó các pool thanh khoản AMM và thanh khoản sổ lệnh cùng tồn tại và củng cố lẫn nhau — mang lại cho nhà giao dịch quyền truy cập vào thanh khoản sâu hơn và mức giá cạnh tranh hơn so với một AMM độc lập có thể cung cấp.

Kể từ đó, Raydium đã mở rộng để cung cấp các pool tạo lập thị trường thanh khoản tập trung (CLMM), cho phép các nhà cung cấp thanh khoản thiết lập phạm vi giá tùy chỉnh nhằm cải thiện đáng kể hiệu quả sử dụng vốn — tương tự mô hình thanh khoản tập trung của Uniswap V3 nhưng được tối ưu cho thời gian tạo khối dưới một giây và phí giao dịch dưới một xu của Solana. Sự kết hợp này khiến việc quản lý thanh khoản chủ động trở nên khả thi về mặt kinh tế ngay cả với các vị thế nhỏ hơn, điều không thực tế trên các DEX dựa trên Ethereum.

Token RAY đóng vai trò là token quản trị và tiện ích của Raydium. Người nắm giữ RAY có thể stake để nhận một phần doanh thu của giao thức từ phí hoán đổi, và token này cung cấp quyền truy cập vào AcceleRaytor — launchpad IDO của Raydium đã hỗ trợ các đợt ra mắt token ban đầu của hàng chục dự án trong hệ sinh thái Solana kể từ năm 2021, mang lại quyền tiếp cận sớm cho nhà đầu tư vào các dự án DeFi, NFT và gaming đầy triển vọng.

Hệ thống yield farming của Raydium cho phép các nhà cung cấp thanh khoản kiếm phát thải RAY và token của các dự án đối tác bên cạnh thu nhập từ phí hoán đổi, bằng cách gửi token LP vào các farm đang hoạt động. Cấu trúc khuyến khích nhiều lớp này đã liên tục thu hút thanh khoản sâu trên các cặp giao dịch lớn của Solana bao gồm SOL/USDC, SOL/USDT, RAY/SOL, và hàng trăm cặp token SPL bao phủ toàn bộ hệ sinh thái DeFi của Solana.

Khả năng xử lý 65.000 giao dịch mỗi giây, thời gian tạo khối 400 mili giây, và phí dưới một xu của Solana mang lại cho Raydium lợi thế cấu trúc so với các DEX dựa trên EVM. Những đặc điểm kỹ thuật này cho phép Raydium phục vụ nhu cầu giao dịch tần suất cao và vận hành hệ sinh thái DeFi của Solana với thông lượng chất lượng cấp tổ chức, khiến nó trở thành một trong năm DEX hàng đầu toàn cầu theo khối lượng giao dịch trong các chu kỳ tăng giá của Solana.